预期收益率计算公式？是期望收益(yì)率=(期末价(jià)格(gé)-期初价格+现(xiàn)金股(gǔ)息)/期初价格(gé)的。关于预(yù)期收(shōu)益(yì)率计(jì)算公式以及股票(piào)预(yù)期收益率计算公式(shì)，投资组合的(de)预期(qī)收(shōu)益率计算公式，证券(quàn)组(zǔ)合预期收益率计算公式，债券预期收益率计算公式，投资预期收益率计算公式等问题，小(xiǎo)编将为(wèi)你整(zhěng)理以下的知(zhī)识答案(àn)：

预期收益率是什么

　　预期收(shōu)益率也称为期望收益率的。

　　是指在(zài)不确定(dìng)的条(tiáo)件下，预(yù)测的某资产未来可实(shí)现的收益率(lǜ)。对(duì)于无风(fēng)险收益率，一般是以政(zhèng)府短(duǎn)期债券的年利率为(wèi)基础(chǔ)的。

　　在衡量市场风(fēng)险和收益模型中，使用(yòng)最久，也是(shì)大多数公司采用的是资本(běn)资(zī)产(chǎn)定价模型(CAPM)，其假设是尽管分散投资对(duì)降低公司(sī)的特有(yǒu)风险有好处，但(dàn)大(dà)部(bù)分投资者仍然将他们的资产集(jí)中在有限的几项(xiàng)资(zī)产(chǎn)上。

预期收益率计算公(gōng)式

　　是(shì)期望(wàng人次是指什么，人次是单位吗)收(shōu)益率(lǜ)=(期末价(jià)格-期初价(jià)格+现金股(gǔ)息(xī))/期(qī)初价格的。

期望(wàng)收益(yì)率的计算公式

　　期望(wàng)收益率(lǜ)=(期(qī)末价格-期(qī)初(chū)价格+现金股息)/期(qī)初价(jià)格

　　在(zài)衡(héng)量(liàng)市场风险和收益(yì)模型中，使用最久，也(yě)是(shì)至(zhì)今大多(duō)数公(gōng)司采用的是资本资产定价模型(CAPM)，其假设是尽管(guǎn)分散投(tóu)资对降低公司的特有风险有好处，但大部分投资者仍然将他(tā)们的资产集中在有限的几项资产上。

　　比较流行的还有后来兴(xīng)起人次是指什么，人次是单位吗的套(tào)利定价模型(Arbitrage Pricing Theory，APT)，它的假(jiǎ)设是投资(zī)者会利用(yòng)套利(lì)的(de)机会获利(lì)，既如果两(liǎng)个投资(zī)组(zǔ)合面临(lín)同样的风险但提供不(bù)同的预期收(shōu)益率(lǜ)，投资(zī)者会选择拥有较高预期(qī)收(shōu)益(yì)率的投资组合，并不会调整收益至均(jūn)衡(héng)。

　　我们主要以资本资(zī)产定(dìng)价(jià)模型为基础，结合套利定价模型来计算。

　　首先一个概念是β值。

　　它表明—项(xiàng)投(tóu)资的风险程度:

　　瓷(cí)产的(de)β值=资产i与(yǔ)市场投资组合的(de)协方差(chà)/市场投资组合的方差

　　市场投资组(zǔ)合(hé)与其(qí)自(zì)身的协方差就是市(shì)场投资组合(hé)的(de)方(fāng)差(chà)，因此市场投资组合的(de)β值永远等于1，风险(xiǎn)大于(yú)平(píng)均资产的投资β值大(dà)于1，反之(zhī)小于1，无风险投资β值等于(yú)0。

　　需要说明的是(shì)，在(zài)投资组(zǔ)合中，可能(néng)会有个别资(zī)产的收益率小(xiǎo)于0，这(zhè)说明，这项(xiàng)资产的投资回报率(lǜ)会小于无(wú)风险利(lì)率。

　　一般(bān)来讲(jiǎng)，要避免这样的投资项(xiàng)目，除非你(nǐ)已经(jīng)很好到做(zuò)到分(fēn)散化。

　　首先确(què)定一个(gè)可接受的收(shōu)益率(lǜ)，即风险溢酬。

　　风险溢酬衡量了一个投资者(zhě)将(jiāng)其资产从无(wú)风险投资转移到一个平均的风险投资时(shí)所需要的额外收益。

　　风险溢酬是你投(tóu)资组合的(de)预期收益(yì)率减去无风险投资的收益(yì)率的(de)差额。

　　这个数字一般(bān)情况下要(yào)大(dà)于1才有意义，否则说明你的投资组合选择是(shì)有问题的。

　　风(fēng)险越高，所期望(wàng)的风险(xiǎn)溢酬就应该越大。

　　对于(yú)无风险(xiǎn)收(shōu)益率(lǜ)，一般是以政府长(zhǎng)期债券的年利率为基础(chǔ)的。

　　在(zài)美国等发达市(shì)场，有完(wán)善的股票(piào)市场作为参考依据。

　　就目前我国(guó)的情(qíng)况(kuàng)，从股票市场尚难得(dé)出一(yī)个合适(shì)的结(jié)论，结(jié)合国(guó)民生(shēng)产总值的增长率来(lái)估计(jì)风险溢酬未尝不是一个好的选(xuǎn)择(zé)。

预期(qī)收益(yì)率和无风险收(shōu)益率有什么(me)区(qū)别(bié)

　　预期收益率(lǜ)也称为 期望(wàng)收益率，是指在不确定(dìng)的(de)条件下，预测的(de)某资产未来(lái)可 实现(xiàn) 的收益率。

　　对于无风险收(shōu)益(yì)率，一般是(shì)以政府短期债券的(de)年利率(lǜ)为(wèi)基础(chǔ)的。

　　在衡(héng)量市场风险和收益模型中，使用最(zuì)久，也(yě)是至今大多(duō)数公(gōng)司(sī)采用的是 资本资产(chǎn)定价模型 (CAPM)，其假(jiǎ)设是尽管 分散投资 对降(jiàng)低公司的 特有风险 有好处，但大部分投资者仍然将他们的资产集中在有(yǒu)限的几项资产上。

　　在衡量(liàng) 市场(chǎng)风险 和收益(yì)模型中(zhōng)，使用最久，也是至今大多数公司采用的是 资本资(zī)产定(dìng)价模型 (CAPM)，其假设是尽管 分散投资 对降(jiàng)低公司的 特有风险 有好处，但大部分(fēn)投资者仍然将(jiāng)他(tā)们(men)的资产集中在有(yǒu)限的几项资产上(shàng)。

预(yù)期收益率计算公(gōng)式是(shì)怎样(yàng)的？

　　预期收益率也(yě)称为期望收益率，是指(zhǐ)在(zài)不确定的条(tiáo)件下，预测(cè)的某资产未(wèi)来可实现的收(shōu)益率。

　　预(yù)期收(shōu)益(yì)率的公(gōng)式为：资产i的预期收益率E（Ri）=Rf+βi[E（Rm）-Rf] 其中： Rf：无风险收益(yì)率，E（Rm）：市场投资(zī)组合的(de)预期收益(yì)率(lǜ)，βi： 投资i的(de)β值。

　　E（Rm）-Rf为投资组(zǔ)合(hé)的(de)风险溢(yì)酬。

　　拓展(zhǎn)资料

　　预期年化(huà)预期收(shōu)益(yì)率是(shì)怎么算出来的 逾期年化预期收益率是指投资期限为一年所(suǒ)获的预(yù)期(qī)预期收(shōu)益率，也是将当前预期收(shōu)益率(lǜ)换(huàn)算成年预期收(shōu)益率的一种计算方法(fǎ)，计算公式为：年化预(yù)期(qī)收益率(lǜ)=（投资内预期收(shōu)益/本金）/（投资天数/365）×100%，预(yù)期年化预期收益=投(tóu)资(zī)金额×预期年化预期(qī)收益率(lǜ)×投资期限/365。

　　例如你用(yòng)1万(wàn)元(yuán)购买了一个投资期(qī)限为30的理财(cái)产品，该产品的预期(qī)年化预期收益率为4.5%，那么你可获得(dé)的(de)预期(qī)预期收益为：10000×4.5%×30/365=36元。

　　 如果投资期限刚(gāng)好为1年，那(nà)么预期预期收益的计算方式会(huì)更简(jiǎn)单：预期(qī)年化预期(qī)收益=本(běn)金×预期年(nián)化预期收益率，即450元。

　　2、七日年化预期收益率是什么(me)意(yì)思

　　在实(shí)际投(tóu)资(zī)过程中，七日年化预期收益率也是经常遇到的一个概(gài)念，七日(rì)年化(huà)预期收益率是指将7日的平均预期收益水平换(huàn)算成年化率后得出的预(yù)期收益率，常用于货(huò)币基金(jīn)。

　　七日年化预期收益率(lǜ)往往都是浮动(dòng)的(de)，不代表未来(lái)的年化预期收益率，但可用(yòng)于参考(kǎo)该理财产品的盈利水平。

　　 一般情况下，预期年化预期收(shōu)益(yì)率越高(gāo)的(de)产品，风险也越大。

　　此外，投资期限越长的(de)产品，预期预期收益率(lǜ)往往也越高。

　　以上关于预期年化预期收益率是怎(zěn)么算出(chū)来的的内容，希(xī)望对(duì)大家(jiā)有所帮助。

　　温馨提(tí)示(shì)，理财有风险，投(tóu)资需(xū)谨慎。

　　预期收(shōu)益率(lǜ)计算公式？是期望收益率=(期末(mò)价(jià)格(gé)-期初价格(gé)+现金股息)/期(qī)初价格的。关(guān)于预期收益(yì)率计算公式(shì)以及股票预期收益率计算公式，投资组合的预(yù)期收益(yì)率(lǜ)计算公式，证(zhèng)券组合预期收益率计(jì)算公式(shì)，债券预期收益(yì)率(lǜ)计算公式(shì)，投(tóu)资预期收益(yì)率计(jì)算公式等问题，小(xiǎo)编将为(wèi)你整理以下的(de)知(zhī)识答案(àn)：

预期收益率是什么

　　预期收(shōu)益(yì)率也称为期望收益率(lǜ)的(de)。

　　是指在不确定的条(tiáo)件下，预(yù)测的某资(zī)产未来可实现的收(shōu)益率(lǜ)。对于无风险(xiǎn)收益率，一般是以政府短(duǎn)期债券(quàn)的年利率为基(jī)础的。

　　在(zài)衡量(liàng)市场(chǎng)风(fēng)险和收益模型中，使用(yòng)最久，也是大多数公司采用的是资(zī)本资产定价(jià)模型(CAPM)，其假设(shè)是尽管分(fēn)散投(tóu)资对降低公司(sī)的特(tè)有风(fēng)险有好(hǎo)处，但大部分投(tóu)资(zī)者仍然(rán)将他们的资产集中在有限的几项(xiàng)资产上。

预期收益率计算公式

　　是期(qī)望收(shōu)益率=(期末价格-期初价格+现金(jīn)股息)/期(qī)初价格的。

期望收益率的(de)计算公(gōng)式

　　期望收益率(lǜ)=(期末价格-期初价(jià)格(gé)+现金股息)/期初(chū)价(jià)格

　　在衡量市(shì)场风险和收(shōu)益(yì)模型中，使用最久，也是至(zhì)今(jīn)大多数(shù)公司采用的是资(zī)本资产(chǎn)定价模型(CAPM)，其假(jiǎ)设(shè)是尽管(guǎn)分散(sàn)投(tóu)资对降(jiàng)低公司的特有风(fēng)险有好处，但(dàn)大部分投(tóu)资(zī)者(zhě)仍然(rán)将他们的资产集中在有(yǒu)限(xiàn)的几(jǐ)项(xiàng)资产上。

　　比较流行(xíng)的还有后(hòu)来(lái)兴起的套利定价模型(Arbitrage Pricing Theory，APT)，它的假(jiǎ)设是投资者(zhě)会(huì)利用套利(lì)的(de)机会获利(lì)，既如(rú)果两个投资组合面临同样(yàng)的风险(xiǎn)但提供不同的预期(qī)收(shōu)益率，投资(zī)者会选(xuǎn)择拥有较高预(yù)期收益率(lǜ)的投(tóu)资组合(hé)，并不(bù)会调整收益至均衡。

　　我们(men)主(zhǔ)要以资本资产定价模型为基础，结合套利定价(jià)模型(xíng)来计(jì)算(suàn)。

　　首(shǒu)先一(yī)个概念是β值(zhí)。

　　它表明—项投资(zī)的风(fēng)险程度:

　　瓷产的(de)β值=资产i与市场投资(zī)组合的协方(fāng)差/市场投资组合的方差(chà)

　　市场投资组合与其自身(shēn)的协(xié)方差就是市场投(tóu)资组合的方(fāng)差，因(yīn)此市场投资组合的β值永远等(děng)于1，风险(xiǎn)大(dà)于平均资产的投(tóu)资(zī)β值大于1，反之(zhī)小于1，无(wú)风险投资β值等于0。

　　需要(yào)说(shuō)明的是，在(zài)投(tóu)资(zī)组合中，可能会(huì)有个别资(zī)产(chǎn)的(de)收益率小于0，这说明，这项(xiàng)资产的投资回报率会小于无风险利率。

　　一般来讲，要避免这样的(de)投资项目，除非你已经很好到做(zuò)到分散(sàn)化。

　　首先(xiān)确定一个可接(jiē)受(shòu)的收益(yì)率，即风险(xiǎn)溢酬。

　　风险溢酬(chóu)衡量了一个投(tóu)资者将其(qí)资产从无风(fēng)险投资转移到一(yī)个平均的风险投资(zī)时所需要的额外收益。

　　风险溢酬是(shì)你(nǐ)投资组(zǔ)合的预期收益率减去(qù)无风险(xiǎn)投资的收益率(lǜ)的(de)差额。

　　这(zhè)个数字一般情(qíng)况(kuàng)下要大于1才有意义，否则(zé)说明你(nǐ)的投资(zī)组合选(xuǎn)择是有问题(tí)的。

　　风(fēng)险越高(gāo)，所期望(wàng)的风险溢(yì)酬(chóu)就应该越大。

　　对(duì)于无风(fēng)险收益率，一(yī)般是以政府长期债券的年利率为(wèi)基础(chǔ)的。

　　在美国等发达市场，有完善(shàn)的股票市场作(zuò)为(wèi)参考依据。

　　就(jiù)目(mù)前(qián)我国的(de)情(qíng)况，从股票市(shì)场尚(shàng)难得(dé)出一个(gè)合适的结(jié)论，结合国民生产(chǎn)总值的增长率来(lái)估计(jì)风险溢(yì)酬未尝(cháng)不是一个好的选择。

预期(qī)收益率和无风险收益(yì)率有什(shén)么区别(bié)

　　预期收益(yì)率(lǜ)也(yě)称为 期(qī)望收益率，是指在不确定的条件下，预测(cè)的(de)某(mǒu)资产未来可 实现 的收益(yì)率。

　　对于(yú)无风(fēng)险收益率(lǜ)，一般(bān)是以政府短期债(zhài)券的年(nián)利(lì)率为基础的。

　　在衡量市场风险和收益模型中(zhōng)，使用最久，也是至(zhì)今大(dà)多数公司采用(yòng)的是 资本资产定(dìng)价(jià)模(mó)型 (CAPM)，其假(jiǎ)设是尽(jǐn)管 分散投资 对降(jiàng)低公(gōng)司(sī)的(de) 特有(yǒu)风险 有(yǒu)好处，但大部分投资(zī)者仍然将他们(men)的资产集中在有(yǒu)限的几项资产上。

　　在(zài)衡量 市场风(fēng)险 和收益(yì)模型中(zhōng)，使用最久，也是至今大多数公(gōng)司(sī)采(cǎi)用的是(shì) 资本资产定价(jià)模(mó)型 (CAPM)，其假设(shè)是尽管 分散(sàn)投(tóu)资 对降低公司(sī)的 特有(yǒu)风险 有好处(chù)，但大部分(fēn)投(tóu)资(zī)者仍然将(jiāng)他(tā)们的资产集中在(zài)有限的几项资产上。

预期(qī)收益率计(jì)算公式是怎(zěn)样的？

　　预期收益率也(yě)称为期(qī)望收益率，是指在不确(què)定(dìng)的条(tiáo)件下，预测(cè)的某(mǒu)资产(chǎn)未(wèi)来可实现的收(shōu)益率。

　　预期收(shōu)益率的公式为(wèi)：资产i的预期收益率E（Ri）=Rf+βi[E（Rm）-Rf] 其中： Rf：无风险收益率(lǜ)，E（Rm）：市场投资(zī)组合的预期收益率，βi： 投资i的β值。

　　E（Rm）-Rf为(wèi)投资组(zǔ)合(hé)的风险溢酬。

　　拓展资料

　　预期年化预(yù)期收益率是怎么(me)算出来的 逾(yú)期(qī)年化预期收益率是指(zhǐ)投资期限(xiàn)为(wèi)一年(nián)所获的(de)预期预期(qī)收益率(lǜ)，也(yě)是将当前预期收益率换算成(chéng)年预期收(shōu)益率的一(yī)种计算(suàn)方法，计算(suàn)公式为：年化预期(qī)收益率(lǜ)=（投资内预期(qī)收益/本金）/（投(tóu)资天数/365）×100%，预(yù)期年化预期收益=投资金额×预期年化预期收益率×投资期(qī)限(xiàn)/365。

　　例如你用1万元购(gòu)买了一个投资期限为30的理(lǐ)财产品，该产品(pǐn)的预期年化预(yù)期收(shōu)益率为4.5%，那么你可获得的预期预期收益(yì)为(wèi)：10000×4.5%×30/365=36元(yuán)。

　　 如果投资期限刚好为(wèi)1年，那么(me)预期预期收益的计算方(fāng)式会(huì)更简单：预期年化预期收益=本(běn)金×预期年(nián)化预期(qī)收益率，即450元(yuán)。

　　2、七日(rì)年化预(yù)期收益率是(shì)什么意思

　　在实际投资(zī)过(guò)程中，七日年化预期收益率也是经常遇到的一个概念，七日年化预期收益率是指(zhǐ)将(jiāng)7日的平均预(yù)期收益(yì)水平换算成年化率后得出的预期收益率，常(cháng)用(yòng)于(yú)货币基金(jīn)。

　　七日年化预期(qī)收(shōu)益(yì)率往往都是浮动的，不代表(biǎo)未来的年化预(yù)期收益(yì)率，但可用(yòng)于参考(kǎo)该理(lǐ)财产品的盈利(lì)水平。

　　 一般情况下，预期年化预期收益(yì)率越高的产品，风险也越(yuè)大。

　　此外，投资(zī)期限越长的(de)产(chǎn)品，预期预期收益率往往也越高。

　　以上关于预期(qī)年(nián)化预(yù)期收益(yì)率是怎么(me)算(suàn)出来的(de)的内容(róng)，希望对大(dà)家有所帮助。

　　温馨提示，理财有风险，投资需谨慎。

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