民生宏观 · 周君芝团队

　　导读

　　广交会是中国“第一展"，疫后线下(xià)广交终于在4月中旬(xún)重启。我们赶赴133届广交(jiāo)会，把握人(rén)流交织背后的中国出口暗线。

　　要点(diǎn)

　　4月中国进出口(kǒu)商(shāng)品交易会（即广(guǎng)交会）疫后(hòu)重启线下开展，我们随即(jí)赶赴广交会开展专项调(diào)研，用另一(yī)个(gè)视角观察(chá)中(zhōng)国出口企(qǐ)业现状(zhuàng)，并捕捉一些能够(gòu)反映(yìng)中国出口长期(qī)趋势的(de)线索。

　　通过(guò)广交会观察中国企业出(chū)口状况，有两(liǎng)大天然优势(shì)。

　　广交会规模最大、商品(pǐn)种类最(zuì)全、参会(huì)采(cǎi)购商数(shù)量多且国别广，被誉为(wèi)“中国第一展”。

　　以(yǐ)本届广(guǎng)交会为例，展会(huì)面积达(dá)到150万平方米，时间跨度从4月15日至5月5日，按照3期分别举办，涉及16个大(dà)类品种(zhǒng)，基本覆(fù)盖主(zhǔ)要商品。

　　广交(jiāo)会参展企(qǐ)业所(suǒ)涉及的(de)规模大小和所属地域非常广(guǎng)泛，包(bāo)括大量中(zhōng)小外贸(mào)企业(yè)，也包括行业龙头企(qǐ)业。广交会能够(gòu)提(tí)供充足样本，便(biàn)于我(wǒ)们观察中国外(wài)贸(mào)出口(kǒu)企业群像，这是广交会反馈中国(guó)出(chū)口(kǒu)信息的第一(yī)大优势。

　　对外贸企业而言，外贸(mào)展会是重要的拓客渠道。新(xīn)增客源的数量和(hé)质量，影(yǐng)响外贸企业长期(qī)新(xīn)增订单。广交会参会(huì)客户及(jí)参展氛围(wéi)，能(néng)够为我们把握更(gèng)长(zhǎng)趋(qū)势的外(wài)贸(mào)大环(huán)境和出口大趋势提供线索(suǒ)。这是(shì)广交会(huì)反馈(kuì)中国出口信息的第二大优势(shì)。

　　本次(cì)广交会调研，我们得到当下中国出(chū)口企业群(qún)像五点特征，或预示中国出口趋势。

　　趋势一，客流总(zǒng)体旺盛(shèng)，然更多来(lái)自境内采购商，欧美采购(gòu)商流量(liàng)明显低于往(wǎng)年。

　　本次广交会客流(liú)量相(xiāng)对旺(wàng)盛，相较以(yǐ)往(wǎng)，今年境内采(cǎi)购商明显(xiǎn)增(zēng)多。境内和境外客流比重(zhòng)达到3:1。往(wǎng)年国内外(wài)客户充分交(jiāo)流(liú)时，境(jìng)内和境(jìng)外采购(gòu)商比例达到1:1。

　　本次参展外商以东盟、日韩、非洲(zhōu)为主(zhǔ)，还包含部分(fēn)中(zhōng)东和俄罗斯(sī)客户群(qún)体。欧美客户数(shù)量(liàng)明显(xiǎn)下(xià)降(jiàng)，意味着高效益客户不足，毕竟欧美客户(hù)属(shǔ)于高效益客(kè)户。

　　趋势二，“一带(dài)一路(lù)”沿线国(guó)家(jiā)（东南亚、俄罗斯和中东）构成中国出口(kǒu)新(xīn)动能。

　　与我们之前(qián)长三角出口调研(yán)信息一致(zhì)，本(běn)次广交会调研(yán)反馈(kuì)，一(yī)带一路国家(jiā)订单增幅较大。其中东南亚订单饱满，俄罗斯(sī)和(hé)中东因订单总(zǒng)量尚小。

　　针对俄罗斯(sī)和中(zhōng)东(dōng)国家订(dìng)单，中国不同(tóng)类型出口企(qǐ)业感受(shòu)存异。部分企业表示今年对俄快速增长，增(zēng)速甚至超过30％；部分(fēn)企(qǐ)业(yè)则表示今年对俄出口并未发生太大(dà)变化(huà)。

　　趋势三，相较(jiào)大型和自主品牌外(wài)贸企业，小企(qǐ)业和代工企(qǐ)业出口(kǒu)压力(lì)明显更大。

　　企业(yè)普遍(biàn)反馈今年海外需求(qiú)较过去(qù)两年明显(xiǎn)走(zǒu)弱，不同规(guī)模和类型企业(yè)反馈(kuì)，它(tā)们具体面临的出口压力存在明(míng)显(xiǎn)差异(yì)。

　　小型(xíng)企(qǐ)业普遍反馈今年(nián)订单明显(xiǎn)下滑，中(zhōng)大型(xíng)企业反馈今年订单(dān)虽有下(xià)滑(huá)，下滑程度(dù)较轻(qīng)，甚至部分大(dà)中型(xíng)企业订单略有增长。

　　相较单(dān)纯的代加工(gōng)企业，具备自(zì)主品(pǐn)牌的出口企业订(dìng)单情况相对较好，出(chū)口压力(lì)较轻。

　　趋势四，2023年(nián)中国出口(kǒu)企业仍面临一定贸(mào)易摩(mó)擦(cā)压力。

　　本次调研(yán)反馈，中(zhōng)国外(wài)贸企(qǐ)业(yè)面(miàn)临较(jiào)为普遍的贸易摩擦。不仅传统(tǒng)的欧美发达国家对中(zhōng)国外(wài)贸企业保有(yǒu)持续的(de)贸易摩擦，甚至发展(zhǎn)中经(jīng)济体与(yǔ)中国之间(jiān)的贸易摩擦也在加剧(jù)。

　　例如(rú)中(zhōng)国对非洲地(dì)区出口(kǒu)的贸易(yì)摩擦正在加(jiā)剧，主(zhǔ)要方式为加征关(guān)税，目的在于保护本地制造业发展；

　　又(yòu)例如(rú)，东410开头的身份证是哪里的？ 410开头的身份证号码是河南省吗非共(gòng)同体对外关税税(shuì)率分(fēn)三档，终端消费(fèi)品25％、中间产品(pǐn)10％、原材料和资(zī)本货物(wù)0％。设置(zhì)关税的初衷是为保护本地(dì)制造业免受廉价(jià)进口竞争。

　　趋势五，中国出口企业产业(yè)转移范围正在扩(kuò)大，转移进程正(zhèng)在加速。

　　调研企业普(pǔ)遍反馈，受(shòu)关税税率和劳动力成本因素(sù)影响，当前中国企(qǐ)业(yè)已经开始产业转移。疫情之(zhī)后产业转移浪潮加速，头部大型(xíng)企(qǐ)业是这(zhè)一(yī)轮产业转(zhuǎn)移(yí)浪潮中的主体(tǐ)。

　　目(mù)录

　　正文

　　引言

　　3月中(zhōng)旬，我们开(kāi)展杭(háng)州外(wài)贸专项调(diào)研，随后发布《中国(guó)出口的优势与忧(yōu)虑》和《中(zhōng)国(guó)产业(yè)转(zhuǎn)移(yí)的三点现(xiàn)实(shí)》两篇专题报告，提示(shì)中国出口两点(diǎn)超预期(qī)表现：

　　一是今年(nián)一(yī)季度中国出口订单和金额或将大增，主因去年(nián)底订(dìng)单转移至年(nián)初；

　　二是疫情之后中国出口企业迎来产业(yè)转移浪潮(cháo)，并影响(xiǎng)中国出口产品结构(gòu)。

　　4月中国进(jìn)出口(kǒu)商品交易会(huì)（即广(guǎng)交会）疫后重(zhòng)启线下(xià)开(kāi)展，我们前往(wǎng)广(guǎng)州进行专项调研，从(cóng)另(lìng)一(yī)个角度观察(chá)中国当下出口现状以(yǐ)及中国出口企业(yè)面临的长(zhǎng)期趋势。

　　一、外贸(mào)展会能(néng)够(gòu)反映出口的大环(huán)境和大趋势(shì)

　　对外(wài)贸企业而言，外(wài)贸展会是一个重(zhòng)要的拓客(kè)渠道，能够集(jí)中高(gāo)效拓展新(xīn)客户群体。新增客源的数量(liàng)和(hé)质量，影响外贸企业(yè)长期(qī)新(xīn)增(zēng)订(dìng)单(dān)规模。

　　值得注意(yì)的是，外(wài)贸展会新拓客户并不意味着当(dāng)期(qī)订单暴增。短期之内海关总署统计的出口订单主要与之(zhī)前客户(hù)签订的老订单相关。外贸展会反映的是(shì)更(gèng)长期的外贸大环境和出口大趋势。

　　二、广交(jiāo)会(huì)为中国最大外(wài)贸(mào)展会，可观(guān)察样本充足(zú)

　　广交会作为(wèi)中国最大(dà)的(de)进出口商品展会，已经(jīng)举办133届，为中国历史最长的外贸展会，被誉为“中(zhōng)国第一展”。

　　广交会的会展规模最大、商品种(zhǒng)类最全、企业(yè)类型最多、参会采购(gòu)商数量最(zuì)多、国别最(zuì)广，能够为我们观察(chá)中国外贸出口现状和趋势提供充足样本(běn)。

　　133届广交会的(de)展会面(miàn)积(jī)达到150万平方米，时间跨度(dù)从4月15日至5月5日，按照3期分(fēn)别举办(bàn)，每期涉及(jí)商品种类包括：

　　第一期(qī)：电子及家电、照(zhào)明、车辆及配(pèi)件(jiàn)、机械、五金工具、建(jiàn)材、化工产(chǎn)品、能(néng)源(yuán)；

　　第二期：日用消费品、礼品、家居装饰品；

　　第三期：纺织服装、鞋、办公箱包及休闲用品、医药及医疗保健(jiàn)、食品(pǐn)。

　　133届广交会第1、2期累计(jì)参(cān)展企业(yè)数量达到2.5万(wàn)家，参展(zhǎn)数量较多。

　　三、今年广交会反映当前外贸环境五点特征

　　第一，客流旺盛，更多来自境内(nèi)采购(gòu)商(shāng)，欧美采购商流量明显低于(yú)往年。

　　结合现场调研企业(yè)反馈，本次广交(jiāo)会客流量相当(dāng)旺盛(shèng)，但相(xiāng)较(jiào)往(wǎng)期展会(huì)，本次广交会开放境(jìng)内采购商(shāng)名额(é)，客(kè)流结构上(shàng)境内采购(gòu)商与境外采购商占比为3 ：1。换言之(zhī)，本次(cì)展(zhǎn)会更多人(rén)流来自于(yú)境内采(cǎi)购商，往年(nián)内外交流比较充分时，境(jìng)内和境外(wài)采(cǎi)购商比(bǐ)例达到1:1。

　　本(běn)次外商结构中，欧(ōu)美客户数量明显(xiǎn)不足，本次(cì)境外采(cǎi)购商(shāng)主要为东(dōng)盟、日韩、中(zhōng)东(dōng)、俄(é)罗斯和非洲等客户群体。

　　对中国(guó)外贸企业而言，欧美客户属(shǔ)于高效益客户，欧美采购(gòu)商数量下(xià)降，意味着本次广(guǎng)交会反馈出来(lái)的信息是当下(xià)高效益客户占比有所下(xià)降。

　　根据部分企业反馈，本次(cì)欧美客(kè)户数量偏少(shǎo)，可(kě)能和过去3年欧美跨境电商发展迅速有关，部分采购商已经不直(zhí)接前(qián)往线(xiàn)下展会。

　　第二，“一带一路”沿线(xiàn)国家构成(chéng)出口新动能。

　　与近期出口数据相匹配(pèi)，调研企业反馈“一带一路”国家的订(dìng)单增幅较为明显。除东南亚外，俄罗斯和中东(dōng)整体的采购规模相(xiāng)对(duì)偏(piān)小。

　　因此，针对俄(é)罗斯(sī)和中(zhōng)东客(kè)户订单(dān)，不同(tóng)企业(yè)之间感受存在明显差异。部分企(qǐ)业表示(shì)今年对俄增长超过30％，部分企业则表示对俄出口并(bìng)未增长。

　　和前次调研结果相近，企业(yè)普遍反馈欧美出口(kǒu)动能最(zuì)为疲弱，日韩需(xū)求相对(duì)平(píng)稳。

　　第三，相较大型和自主品(pǐn)牌外贸企业，小(xiǎo)企业和代工企业出口压力明显(xiǎn)更大。

　　企业普遍反馈目前(qián)海(hǎi)外需求较过(guò)去2年有明显走弱，不(bù)同规模和类(lèi)型(xíng)的410开头的身份证是哪里的？ 410开头的身份证号码是河南省吗企(qǐ)业所面临的出(chū)口(kǒu)压力(lì)存在明(míng)显差异。

　　小型企业普遍反馈今年(nián)订单下滑(huá)明显，而中大(dà)型企业则(zé)反馈今年订单虽有(yǒu)下滑，但(dàn)程度相对较轻，甚至部分企(qǐ)业存(cún)在订单略增的情况。

　　此外(wài)，相较于单纯的代加工企(qǐ)业，具备自主品(pǐn)牌的外贸企(qǐ)业反馈今年订单情况相对较好，出口压(yā)力(lì)较(jiào)轻。

　　第四，2023年中国出口企(qǐ)业仍面临(lín)一定贸易(yì)摩擦压(yā)力。

　　本次广(guǎng)交会参展企业反馈，中国外贸企业(yè)正面临较为广泛的贸易(yì)摩擦(cā)。中国和欧美发达(dá)国家之间(jiān)存(cún)在贸易摩擦(cā)，除(chú)此(cǐ)之外，中国(guó)企业同样(yàng)面临其他(tā)地区贸易摩擦(cā)增大，例如(rú)中国对非洲地(dì)区出口的贸易摩擦(cā)正(zhèng)在加剧，主要(yào)方(fāng)式为加征关税，目的在于(yú)保护本地制造业发(fā)展(zhǎn)。

　　2022年7月东非共(gòng)同体正式(shì)实行第四档35％的共同对外(wài)关(guān)税(shuì)的决定，计(jì)划纳入的商品(pǐn)包括：乳制品(pǐn)、肉产品、谷物、食用油、饮料(liào)和(hé)酒类、食糖及(jí)糖(táng)果、水果、坚果、咖啡、茶叶、鲜(xiān)花、调味品、家具、皮革(gé)品、棉纺织品、服装、钢铁(tiě)产品和陶瓷产品等。

　　原先东(dōng)非共体共同对外关税税率分三档(dàng)，终(zhōng)端消费品25％、中间产品10％、原材料和资本货(huò)物0％。初衷是(shì)保(bǎo)护本地制造业免受廉价进口竞争。

　　第五，中(zhōng)国(guó)出口(kǒu)企(qǐ)业产(chǎn)业(yè)转(zhuǎn)移范围正(zhèng)在扩大(dà)，转移进程正在(zài)加速。

　　调研企业普遍反馈，受关税税率和劳动力成本(běn)因(yīn)素影响，当前中(zhōng)国企业存(cún)在产(chǎn)业转移。疫情之后(hòu)产业转移浪潮加速，头部(bù)大型企业(yè)是产业转移(yí)的主要主(zhǔ)体。

　　企业反馈(kuì)产业转移(yí)主(zhǔ)要(yào)流(liú)向东南亚，目前也开始流(liú)向非洲(zhōu)等地。产(chǎn)业转移至当地，生产得到(dào)的产(chǎn)成品也主要是(shì)为销(xiāo)售(shòu)于当(dāng)地(dì)。

　　此外，产业转移对中国(guó)出口份(fèn)额影响上，企业(yè)反(fǎn)馈和宏观数据表(biǎo)现有(yǒu)所差异。其中，出口份额数据(jù)显示，中(zhōng)国出口(kǒu)劳(láo)动密集型产品的订单近年来呈现持续下降；但大部分(fēn)调研企业认为转(zhuǎn)移产能尚不(bù)构成竞争威胁，向东南亚转(zhuǎn)移的(de)订(dìng)单规模较小。

　　风险(xiǎn)提示(shì)

　　调研样本企业数量(liàng)与范(fàn)围有限；海外(wài)经(jīng)济衰退超(chāo)预期。

　　本文来自民生(shēng)证(zhèng)券(quàn)研究院于2023年5月(yuè)8日发布的报告《民生宏观(guān)调(diào)研系(xì)列(liè)之(zhī)三：广交会下的(de)出口群像》

未经允许不得转载：橘子百科-橘子都知道 410开头的身份证是哪里的？ 410开头的身份证号码是河南省吗