民生宏(hóng)观(guān) · 周君芝团队(duì)

　　导读

　　广交会(huì)是中国“第一(yī)展"，疫(yì)后线下(xià)广交终于在4月中(zhōng)旬重启。我们赶赴133届(jiè)广交会，把(bǎ)握人流(liú)交织背后的(de)中国出(chū)口暗线。

　　要点

　　4月中国(guó)进出口(kǒu)商品交易会(huì)（即广(guǎng)交会）疫后重启线下开展，我们随即赶赴(fù)广(guǎng)交会开展专项调(diào)研，用另(lìng)一个视角观察中国(guó)出口企业(yè)现状(zhuàng)，并(bìng)捕捉一些(xiē)能(néng)够反映中国(guó)出口(kǒu)长期趋势的线索。

　　通过广交会观(guān)察中国(guó)企业出口(kǒu)状况，有两大天然优势(shì)。

　　广交(jiāo)会规模最大(dà)、商品种(zhǒng)类最全、参会(huì)采购商(shāng)数量多且国别(bié)广(guǎng)，被誉为“中国第一(yī)展”。

　　以本届广交会为例，展会面积达到150万平(píng)方米，时间(jiān)跨度从4月15日至5月5日，按(àn)照3期分别举办，涉及16个大类(lèi)品种，基(jī)本覆(fù)盖(gài)主要商品。

　　广交会参展企业(yè)所涉及的规模大(dà)小和(hé)所属地域非常广泛，包括大量中小外(wài)贸企业，也包括行业龙头(tóu)企业(yè)。广交会(huì)能够(gòu)提供充足样本(běn)，便于(yú)我们观察中国(guó)外(wài)贸出口(kǒu)企(qǐ)业(yè)群像，这(zhè)是广交会(huì)反馈中国出口信息的第一大优势。

　　对(duì)外(wài)贸企业而言，外贸(mào)展会是重要的拓客(kè)渠(qú)道(dào)。新增客源的数(shù)量和质量，影(yǐng)响外贸企业长期(qī)新增订单。广交会参会客(kè)户(hù)及参(cān)展氛围，能够为我们把握更长趋势(shì)的外贸大环境(jìng)和出(chū)口大趋势(shì)提供线索。这(zhè)是广交会(huì)反馈中国出口(kǒu)信息(xī)的第二大优(yōu)势。

　　本次广交会调研，我们得到(dào)当下中国出口企业群(qún)像五(wǔ)点特征，或预示中(zhōng)国出口(kǒu)趋势(shì)。

　　趋(qū)势一，客流总体旺盛，然更多(duō)来(lái)自境内采购(gòu)商，欧美采购商(shāng)流量(liàng)明(míng)显低(dī)于往(wǎng)年。

　　本次广交会客(kè)流量相对(duì)旺盛，相(xiāng)较以往，今年境内采购商明(míng)显增多(duō)。境(jìng)内和境外客(kè)流比(bǐ)重达到(dào)3:1。往年国内外客户充(chōng)分交流时，境(jìng)内和境外采购(gòu)商(shāng)比例(lì)达(dá)到(dào)1:1。

　　本次参展外(wài)商以东盟(méng)、日韩、非洲(zhōu)为主，还包含部(bù)分(fēn)中(zhōng)东和俄罗斯(sī)客(kè)户群体。欧(ōu)美客户数量(liàng)明显下降，意(yì)味着高效益客户不足(zú)，毕(bì)竟欧(ōu)美客户属于(yú)高(gāo)效益客户。

　　趋势(shì)二(èr)，“一带一路”沿线国(guó)家（东南亚、俄罗斯和中(zhōng)东）构成(chéng)中(zhōng)国出口(kǒu)新动(dòng)能。

　　与我们之(zhī)前长三角出(chū)口调研信息一致，本次(cì)广交会(huì)调(diào)研(yán)反馈，一带一路国家订单增幅较大。其中东南亚订单饱满(mǎn)，俄罗(luó)斯和中东因订单总量尚小。

　　针(zhēn)对俄罗斯和(hé)中东国家订单，中国不同类型出口(kǒu)企业(yè)感受存异。部分企(qǐ)业表(biǎo)示今年对俄快速(sù)增长，增速(sù)甚至超(chāo)过30％；部分企业则表示今年对俄出口并未发(fā)生太大变化。

　　趋势三，相较大型和(hé)自主品牌外贸企业，小企业(yè)和代工企业出口(kǒu)压力明显更大。

　　企(qǐ)业普遍反馈今年海(hǎi)外需求较过去两年明显(xiǎn)走弱(ruò)，不同规模和类型企业(yè)反馈，它们具体面临的(de)出(chū)口(kǒu)压(yā)力存在明显差异。

　　小型企业普遍反馈今年订(dìng)单明显下滑(huá)，中(zhōng)大型企业反馈(kuì)今年订单虽有下滑，下(xià)滑程度较轻，甚(shèn)至(zhì)部分(fēn)大中型(xíng)企(qǐ)业(yè)订(dìng)单略(lüè)有增长。

　　相较单纯的代加工(gōng)企业，具备自主品牌的出口(kǒu)企业订(dìng)单情况相对较好，出口压力(lì)较轻。

　　趋势四，2023年中国(guó)出(chū)口企(qǐ)业仍面临一定贸易摩擦(cā)压力。

　　本次调研反馈，中(zhōng)国外贸企业面临较(jiào)为普遍的贸易摩擦。不仅传统的欧美发达国家对(duì)中国外贸(mào)企业保(bǎo)有持续的贸易(yì)摩擦，甚至发展中经济体与(yǔ)中(zhōng)国(guó)之间的贸易摩擦也在加(jiā)剧。

　　例如(rú)中国对非洲地(dì)区出口的贸(mào)易(yì)摩擦正在加(jiā)剧，主要方式为加征关税，目的在于保(bǎo)护本地制造业发展；

　　又例如，东非共同体对外关税(shuì)税率分三(sān)档，终端消费品25％、中间(jiān)产品10％、原材料(liào)和资本(běn)货物0％。设置关税的(de)初衷是为保护本地(dì)制(zhì)造业免受廉价进口(kǒu)竞争(zhēng)。

　　趋势五，中国出口(kǒu)企业(yè)产业转(zhuǎn)移范(fàn)围正在(zài)扩大，转移进(jìn)程正在(zài)加速。

　　调研企业普(pǔ)遍反馈(kuì)，受关税税率(lǜ)和(hé)劳动力成(chéng)本因(yīn)素影响，当前(qián)中国企业(yè)已经开始产业转移(yí)。疫情之后产业转移浪潮加速，头部(bù)大(dà)型(xíng)企业是这(zhè)一轮产业转移浪(làng)潮中的(de)主(zhǔ)体。

　　目录

　　正文

　　引言

　　3月中旬，我们开展杭州外(wài)贸(mào)专项调研(yán)，随后发布《中国出口的优势与忧虑》和(hé)《中(zhōng)国产业转移的三点现实》两篇(piān)专题报(bào)告，提示中国(guó)出口两点超(chāo)预(yù)期表(biǎo)现：

　　一是今年一季度中国出口订单和(hé)金额或将大增，主因去(qù)年底订(dìng)单转移至年初(chū)；

　　二(èr)是疫情之(zhī)后中国出(chū)口(kǒu)企业(yè)迎来产业转移浪潮，并影响(xiǎng)中国出口产品结构。

　　4月中国进出口商品(pǐn)交易会（即(jí)广(guǎng)交会）疫后重(zhòng)启线下开展(zhǎn)，我们(men)前(qián)往广州进行专项调(diào)研，从另一个角度观(guān)察中国当(dāng)下出口现状以及中国出口企业面临的长期趋势。

　　一、外贸展会能(néng)够(gòu)反映出口的大环境和大(dà)趋势

　　对(duì)外贸企业而言，外贸展会是(shì)一个重(zhòng)要(yào)的(de)拓客渠道，能够集中高效拓展新(xīn)客户群体。新增客源的数(shù)量和质量，影响外贸企业长期(qī)新(xīn)增(zēng)订单规(guī)模(mó)。

　　值得注意的是(shì)，外(wài)贸展会新拓客户并(bìng)不(bù)意味(wèi)着当期订单暴增(zēng)。短期之内海关总(zǒng)署统计的出(chū)口订单(dān)主(zhǔ)要与之前客户签订的老订单(dān)相关。外贸(mào)展会反映的是更(gèng)长(zhǎng)期的外(wài)贸大(dà)环境(jìng)和(hé)出(chū)口大趋势。

　　二、广交会为中国最大外贸展会，可观察样本充足

　　广交会(huì)作为中国最大的进出(chū)口商(shāng)品展会(huì)，已(yǐ)经举办(bàn)133届，为(wèi)中国历(lì)史最长的外贸展会，被誉(yù)为(wèi)“中国第一展”。

　　广交会(huì)的会展规(guī)模最大、商(shāng)品种(zhǒng)类(lèi)最全、企业类型最多、参会采购商(shāng)数量(liàng)最多、国别最广，能(néng)够为我们观察中(zhōng)国外贸出口(kǒu)现状和(hé)趋势(shì)提供充(chōng)足样本。

　　133届广交会的(de)展会面(miàn)积达(dá)到150万平方米，时间跨度从4月15日至5月(yuè)5日，按照3期(qī)分别举办，每期涉及商品种(zhǒng)类包(bāo)括：

　　第一(yī)期：电子及家电(diàn)、照(zhào)明、车(chē)辆(liàng)及配件、机(jī)械、五金(jīn)工具(jù)、建材、化(huà)工产品、能源；

　　第二期：日用消费品、礼品、家居装饰品；

　　第三(sān)期一个鹅蛋的热量是多少 一个鹅蛋等于几个鸡蛋：纺织(zhī)服装、鞋、办(bàn)公箱包及休闲用品(pǐn)、医药及医疗保健、食(shí)品(pǐn)。

　　133届广交会第(dì)1、2期累计参展(zhǎn)企(qǐ)业数量达到2.5万家，参展数量(liàng)较多。

　　三、今年广(guǎng)交(jiāo)会反映当前外(wài)贸环境五点特征

　　第一(yī)，客流旺盛，更多来自境内采购商，欧美采购商流(liú)量明显低于往年。

　　结合现场调研企业反馈，本次(cì)广(guǎng)交会客流量相当旺盛，但相较(jiào)往期展会，本次广交(jiāo)会开放境内采(cǎi)购商名额，客流结构上境(jìng)内采购商与(yǔ)境外采购商占比为3 ：1。换(huàn)言之(zhī)，本次展(zhǎn)会更多(duō)人流来自(zì)于境内采(cǎi)购商(shāng)，往年内外(wài)交流比较充分时，境内和(hé)境外采购商(shāng)比例达到1:1。

　　本次外(wài)商结构中，欧美(měi)客户数(shù)量明显不足，本次境外(wài)采(cǎi)购(gòu)商主要为(wèi)东盟、日韩、中东、俄罗斯和非(fēi)洲等(děng)客户群体(tǐ)。

　　对中(zhōng)国外贸企业(yè)而言，欧美客户属于高效(xiào)益(yì)客户(hù)，欧美采购商(shāng)数量下降(jiàng)，意味着(zhe)本次广交会(huì)反馈(kuì)出来的信(xìn)息(xī)是当下高效(xiào)益客户占比有所下降。

　　根据部分(fēn)企业反馈，本次(cì)欧美客(kè)户(hù)数(shù)量(liàng)偏少(shǎo)，可能和过去3年欧美跨境电商发展(zhǎn)迅速有关，部分采购商已经不直接前往线下展会。

　　第二，“一带一路(lù)”沿线(xiàn)国家构成出(chū)口新动(dòng)能。

　　与近期(qī)出口数据相匹配，调研企业反馈(kuì)“一带一(yī)路(lù)”国家(jiā)的订单(dān)增幅(fú)较为明(míng)显(xiǎn)。除东南亚外，俄罗斯和中东(dōng)整体的采购规模相对偏小。

　　因此，针(zhēn)对俄罗斯和(hé)中东客户订单，不同企(qǐ)业之间感受存在明显差异。部分(fēn)企业表示今年对俄(é)增长(zhǎng)超过30％，部分(fēn)企业则表示(shì)对俄出(chū)口并(bìng)未增长。

　　和前次(cì)调研结果相(xiāng)近，企业普遍反(fǎn)馈欧(ōu)美出口动(dòng)能最为疲(pí)弱，日韩需求相对平稳。

　　第三，相较大型和(hé)自主品牌外贸企业，小(xiǎo)企业和代工企(qǐ)业出口压(yā)力明显更大。

　　企业普遍反馈目前海(hǎi)外需求较过去2年有明显(xiǎn)走弱(ruò)，不同规(guī)模和类型(xíng)的企业所面(miàn)临的出口(kǒu)压力(lì)存在明(míng)显差异。

　　小型企(qǐ)业普遍反馈今(jīn)年订单下滑(huá)明显，而中大型(xíng)企业则反馈今(jīn)年订单虽有下(xià)滑，但(dàn)程(chéng)度(dù)相对较轻，甚至部分企业存在(zài)订单略(lüè)增的情况。<一个鹅蛋的热量是多少 一个鹅蛋等于几个鸡蛋/p>

　　此外，相较(jiào)于单纯的代加工企业，具备自主品牌的外贸企业反(fǎn)馈今(jīn)年订(dìng)单(dān)情况相对较好(hǎo)，出(chū)口压力较轻。

　　第四，2023年中(zhōng)国出口企业(yè)仍面临一定贸(mào)易(yì)摩擦压(yā)力。

　　本次广交会参(cān)展企业反(fǎn)馈，中国外贸企业(yè)正面临较(jiào)为广泛的(de)贸易摩(mó)擦。中国和欧美发(fā)达国家之间(jiān)存(cún)在(zài)贸易摩擦(cā)，除此之(zhī)外，中国企(qǐ)业(yè)同样面临其他地区贸(mào)易摩擦增大，例如中国对非(fēi)洲地区出口的贸易摩擦正在加剧，主要(yào)方式为加征(zhēng)关税(shuì)，目(mù)的(de)在于保护本地制造业发(fā)展。

　　2022年7月东非(fēi)共同(tóng)体正(zhèng)式实行第四档35％的(de)共(gòng)同对外关税的决定，计(jì)划纳入的商品包括：乳制品、肉产(chǎn)品、谷物(wù)、食用油、饮料(liào)和酒(jiǔ)类(lèi)、食糖及糖果、水(shuǐ)果、坚果、咖啡、茶叶、鲜花、调味品(pǐn)、家(jiā)具、皮革品、棉纺织品(pǐn)、服装、钢铁(tiě)产品(pǐn)和(hé)陶瓷产品等。

　　原(yuán)先(xiān)东非共体共(gòng)同(tóng)对外关税税率分三档(dàng)，终端(duān)消费品25％、中间产品10％、原材(cái)料和资本货物0％。初(chū)衷是保护本地制造(zào)业免受廉价(jià)进(jìn)口竞争(zhēng)。

　　第(dì)五，中国出口企业产业转移范围(wéi)正在扩大，转移进程正在加速。

　　调研企业普(pǔ)遍(biàn)反馈，受关税税率和劳动力(lì)成本(běn)因素影(yǐng)响，当前中(zhōng)国企业存(cún)在产业转(zhuǎn)移。疫情之后产业转(zhuǎn)移浪潮加速，头部大型企业是产业转移的主要主体。

　　企业(yè)反馈产业转移主要流向东南亚，目前(qián)也开始流向非洲(zhōu)等地。产(chǎn)业转移至(zhì)当地，生产得到的(de)产成品也主要是为销售于当地。

　　此外，产业转移对中国(guó)出口份(fèn)额影响上，企业(yè)反馈(kuì)和(hé)宏观数据(jù)表(biǎo)现有所差异(yì)。其中，出口份(fèn)额数据显示，中国出口劳动密(mì)集型产(chǎn)品的订(dìng)单(dān)近年来呈(chéng)现(xiàn)持续下(xià)降；但(dàn)大(dà)部(bù)分调(diào)研企业认为转移(yí)产(chǎn)能尚(shàng)不构成(chéng)竞争威(wēi)胁，向东南亚(yà)转移的(de)订单(dān)规(guī)模较小。

　　风险提示

　　调研样本企(qǐ)业数量与范围有限(xiàn)；海外经济衰退超预(yù)期。

　　本文(wén)来自民生(shēng)证券研(yán)究院于2023年(nián)5月8日(rì)发布的报告《民生(shēng)宏观(guān)调研(yán)系列之三：广交会下的出口群(qún)像》

未经允许不得转载：橘子百科-橘子都知道 一个鹅蛋的热量是多少 一个鹅蛋等于几个鸡蛋